Joyeux 3e anniversaire du CELIAPP: Voici ce que vous devriez savoir à présent

Il y a près de trois ans, un nouvel outil d’épargne a été lancé au Canada : le compte d’épargne libre d’impôt pour l’achat d’une première propriété (CELIAPP). Depuis, les premiers utilisateurs ont appris comment fonctionne le CELIAPP et comment il peut s’intégrer à une stratégie de placement, mais il existe toujours des préjugés courants au sujet de ce type de compte.

En l’honneur de l’anniversaire du CELIAPP, nous examinons ce que l’on a appris au court des trois dernières années et de ce que les investisseurs qui envisagent d’ouvrir un CELIAPP devraient garder à l’esprit.

Brefs rappels sur le CELIAPP

Épargner en vue d’une mise de fonds pour l’achat d’une propriété peut prendre des années, voire des décennies, selon le revenu et l’emplacement de l’acheteur¹. Pour aider les nouveaux acheteurs à surmonter cet obstacle plus tôt, le gouvernement fédéral a lancé un nouveau compte enregistré le 1^er avril 2023 : le CELIAPP. Les Canadiens admissibles peuvent cotiser jusqu’à 8 000 $ par année, jusqu’à concurrence de 40 000 $ à vie, pour l’achat de leur première propriété².

Le CELIAPP, qui est conçu pour les futurs propriétaires, offre une combinaison des avantages fiscaux de deux autres comptes enregistrés : le compte d’épargne libre d’impôt (CELI) et le régime enregistré d’épargne-retraite (REER). Comme dans le cas d’un CELI, la croissance des placements dans un CELIAPP se fait à libre d’impôt, tout comme les retraits s’ils sont utilisés pour la construction ou l’achat d’une propriété admissible. Et, comme dans le cas d’un REER, les cotisations à un CELIAPP sont déductibles d’impôt. Lorsque vous retirez de l’argent d’un CELIAPP pour acheter une propriété, vous n’avez pas à rembourser vos retraits. (Si vous effectuez un retrait d’un REER au titre du Régime d’accession à la propriété, vous devez rembourser les fonds sur une période de 15 ans.) De plus, dans le cas d’un CELIAPP, la possibilité de report prospectif pour une année donnée peut aller jusqu’à 8 000 $.

Le CELIAPP peut contenir un large éventail de placements, y compris des liquidités, des certificats de placement garanti (CPG), des parts de fonds communs de placement et de FNB, des obligations et des actions³. Ce type de compte peut demeurer ouvert jusqu’à 15 ans (ou jusqu’à la fin de l’année où vous avez 71 ans, selon la première de ces deux éventualités). Si l’investisseur ne finit pas par acheter une propriété, il peut transférer les fonds dans un REER ou un FERR sans incidence sur ses droits de cotisation.

Épargner pour l’achat de votre première propriété

La façon dont vous épargnez pour l’achat de votre première propriété dépend en grande partie de votre calendrier et de votre revenu, explique Elorie Macchia, première planificatrice financière à RBC. Mais vous n’avez pas à choisir un seul compte. « Je recommande habituellement d’épargner dans les trois types de comptes si vous le pouvez », affirme-t-elle.

Les acheteurs peuvent emprunter jusqu’à 60 000 $ de leur REER dans le cadre du Régime d’accession à la propriété, cotiser jusqu’à 40 000 $ dans un CELIAPP et épargner davantage à l’abri de l’impôt dans un CELI. Grâce à ces trois options, vous pourriez avoir accès à plus de 100 000 $ pour faire une mise de fonds.

Aspects du CELIAPP à garder à l’esprit

Le CELIAPP comporte certaines nuances que les investisseurs devraient connaître. Par exemple, même si les droits de cotisation au titre du CELI et du REER s’accumulent chaque année sans que l’un de ces types de comptes soit ouvert, vous devez ouvrir un CELIAPP pour commencer à accumuler des droits de cotisation.

Les dates limites pour les cotisations diffèrent également d’un compte à l’autre : les périodes de cotisation au titre du CELIAPP et du CELI vont du 1^er janvier au 31 décembre de la même année, alors qu’un REER permet également de demander une déduction pour les cotisations versées au cours des 60 premiers jours d’une année civile pour l’année d’imposition précédente.

En ce qui a trait à l’utilisation du compte, une erreur courante que commettent les jeunes acheteurs potentiels selon M^me Macchia est de choisir des placements qui ne correspondent pas à leur échéancier. Elle prévient qu’ils devraient faire preuve de prudence quant aux placements très risqués, comme les cryptomonnaies, s’ils prévoient acheter une maison à court terme, car ils pourraient perdre rapidement leur épargne en raison d’un repli et avoir peu de temps pour récupérer les sommes.

Un aspect que les acheteurs ne connaissent peut-être pas, selon M^me Macchia est que, pour qu’un retrait au titre du CELIAPP soit libre d’impôt, l’argent doit être retiré du compte 1) avant l’achat de la propriété ou 2) dans les 30 jours suivant l’achat. (Dans les deux scénarios, toutes les conditions d’admissibilité du formulaire R725 doivent être respectées.)

Commencez à épargner tôt pour maximiser les avantages

M^me Macchia a vu beaucoup de jeunes ouvrir un CELIAPP depuis la création de ce compte. Selon les données publiées par Statistique Canada en 2025, 484 320 contribuables ont déclaré avoir cotisé à un CELIAPP dans la première année suivant son lancement, et 57 % d’entre eux étaient âgés de 25 à 34 ans⁴.

Trois ans plus tard, M^me Macchia aurait cependant aimé que davantage d’éducation soit faite au sujet de ce compte. Selon elle, il peut être difficile de saisir les tenants et aboutissants du CELIAPP et de savoir quand il pourrait être utilisé au lieu d’autres comptes, surtout pour les nouveaux investisseurs.

Si les règles étaient mieux connues et comprises, elle croit que ces comptes seraient davantage utilisés : « Les gens viennent me consulter l’année où ils veulent acheter une maison, et non cinq ans avant. Dans ce contexte, nous n’avons pas le temps de profiter pleinement de ce que le compte a à offrir. »

Dans l’ensemble, M^me Macchia « recommande fortement » le CELIAPP. Elle croit qu’il pourrait s’agir d’un judicieux moyen de faire fructifier l’épargne des acheteurs d’une première propriété si ce compte correspond à leurs objectifs et à leur mode de vie. « Ça me paraît tout à fait logique d’en tirer parti. »